Общ преглед на пазара: тютюневи изделия

* Изчисленията използват средните данни за света

Този пазарен анализ се основава на информация от независима индустрия и новинарски източници, както и на базата на официални данни от Федералната служба за държавна статистика. Интерпретацията на показателите също се извършва, като се вземат предвид данните, налични в отворени източници. Представителните указания и индикатори са включени в анализите, предоставяйки най-пълния преглед на въпросния пазар. Анализът се извършва като цяло в Руската федерация, както и във федералните райони; Кримският федерален окръг не е включен в някои прегледи поради липсата на статистика.

Производството на тютюневи изделия е една от най-големите статии на приходи в руския бюджет. През 2015 г. се очаква приходите от тази индустрия да достигнат 355 милиарда рубли, което обаче е с 21 милиарда под прогнозата.

Въпреки големия мащаб на индустрията, както и нарастването на бюджетните приходи от нея през 2012-2013 г., тя до голяма степен подлежи на промени в икономическата ситуация в страната. През последните пет години индустрията беше в състояние на постоянно затягане на условията. Основните тенденции тук са: увеличаване на акциза, промяна в структурата му, увеличаване на дела на фалшивите продукти и пазарът в сянка.

Акцизът върху обикновените цигарени филтри, които са основа на пазара на тютюневи изделия в Русия, е така нареченият „комбиниран“ и се състои от две части: специфична и ad valorem. Специфичната ставка включва плащане на фиксиран процент от всяка хиляда произведени цигари. Ad valore е процентът, платен върху максималната цена на дребно на всяка опаковка цигари. Според действащия регламент делът на ad valorem в структурата на акциза ще се увеличи - през 2015 г. ръстът му възлиза на 2, 5% (от 8, 5% на 11%), а до 2017 г. ще нарасне до 13%. Подобна промяна прави обема на бюджетните приходи значително по-малко предвидим, което го прави зависимо от поведението на потребителите. Експертите прогнозират през 2015 г. намаление на гарантираното събиране на акцизните такси за тютюн до 36% от 47%. Забрана за отворени цигари в пункта за продажба, в сила от 1 юни 2014 г., също имаше известен ефект върху продажбите на цигари.

На този фон, както и влошаващата се икономическа ситуация в страната, производителите на тютюн очакват намаляване на легалния пазар на цигари през 2015 г. с 9-12%. През 2013 г. законният пазар вече е спаднал с 5%, а през 2014 г. - с 10.4%. В същото време делът на фалшификатите в общия обем нелегални продукти е до 70%. Също така, според експерти, Русия се приближава до критична стойност - 8% от дневните разходи за закупуване на тютюневи изделия. Счита се, че това може да даде допълнителен тласък на растежа на пазара в сянка, тъй като трудно може да се предположи, че употребяващите тютюн ще се откажат от тютюнопушенето поради увеличаващата се цена; най-вероятно ще има промяна в търсенето към бюджетния ценови сегмент.

С намаляване на обема на легалния пазар на територията на Руската федерация се наблюдава увеличение на износа за страните от ОНД - предимно за Беларус и Казахстан, където потреблението на тютюн расте. Тази тенденция е породена не само от желанието на производителите да заредят освободените производствени мощности, но и от поскъпването на руското производство поради отслабването на рублата. Производствените разходи имат изключително малък дял в общата цена на пакет цигари, основният дял са разходите за марката и акциза. В същото време акцизният данък върху износа не се плаща, а всички останали разходи са обвързани с рублата. По този начин производството е по-изгодно в Русия, особено като се има предвид, че далеч не всяка страна има собствено производство на тютюн

Фигура 1. Динамика на продажбите на цигари и цигари в Русия през 1991-2013 г., данни на Росстат по метода на баланса, млрд.

Данните на Росстат не са съгласни с данните за приходите в бюджета и други източници. Според тези данни общият приход по раздел 16.0 на OKVED „Производство на тютюневи изделия“ в Руската федерация възлиза на 214, 76 милиарда рубли. Пазарната динамика в парично изражение е представена на фиг. 2.

Фигура 2. Динамика на финансовите показатели на тютюнопроизводството (OKVED 16.0) през 2006-2014 г., хиляди рубли

Фигура 3. Динамика на финансовите съотношения на тютюнопроизводството (OKVED 16.0) през 2006-2014 г., %

Както се вижда от горните диаграми, всички основни показатели - приходи, печалба, рентабилност - имат постоянна тенденция на растеж. Разходите също нарастват. В този случай ясно изразена линейна връзка между тези параметри. Характерно е намаляване на дела на дългосрочните заеми в структурата на пасивите и в резултат на това увеличаване на коефициента на автономност.

Фигура 4. Дял на регионите в общите приходи на индустрията (OKVED 16.0) през 2014 г., %

Разпределението на дяловете на регионите по приходи (според Росстат) се потвърждава напълно от действителното местоположение на производствените комплекси на дъщерните дружества на най-големите производители, по-голямата част от които са разположени в Северозападен федерален окръг и Централен федерален окръг. В SFD е единственият от най-големите производители на тютюневи изделия в Русия, който не е филиал на западните предприятия.

И така, обобщавайки горното, можем да кажем, че:

- пазарът изпитва затруднения при влошаваща се икономическа ситуация;

- Едва ли би трябвало да се очаква намаляване на търсенето на тютюневи изделия, но е възможно изместване на търсенето към бюджетни и нелегални продукти;

- делът на износа в общия легален пазар се увеличава;

- при всички отрицателни фактори показателите за рентабилност продължават да растат.

На първо място, разбира се, това е свързано с производителите на тютюн. Това ще се отрази в по-малка степен на търговията на дребно, тъй като обемът на потребление на продукти (включително незаконния пазар) е малко вероятно да намалее.

Денис Мирошниченко

(в) www.clogicsecure.com - портал за бизнес планове и ръководства за малък бизнес

08.18.2019